? «Оптимальный» портфель:

⚡️#LONG #CLOSE⚡️

Магнит (#MGNT): Полностью закрыли позицию по цене 7800 руб. с прибылью (+9,7%).

Фиксируем позицию с хорошей прибылью. Магнит уже исчерпал свой потенциал роста. Освобождаем кэш для более перспективных сделок.

? Внезапно быки восстали

В среду рынки неожиданно выросли под конец дня, а в четверг все растет широким фронтом

?? В Европе сегодня было много статистики, но важными были данные по розничным продажам и безработице в Германии. В феврале розничные продажи в крупнейшей экономике Еврозоны упали сильнее ожиданий, что усилило опасения рецессии.

Такие опасения усиливают вероятность снижения ключевой ставки ЕЦБ (возможно даже раньше июня), что и поддерживает покупки на европейских рынках, но без реальных действий регулятора этот рост не будет устойчивым.

? «Быстрый» портфель:

⚡️ #LONG #OPEN⚡️

? Группа ЛСР (#LSRG): открыли позицию по цене 932,6 руб. на 12,9%

Группа ЛСР — российская компания, работающая в сфере производства стройматериалов, девелопмента и строительства недвижимости. Головной офис находится в Санкт-Петербурге. Группа компаний является третьим по объему текущего строительства застройщиком в России.

Сегодня котировки находятся на нижних уровнях. Ожидаем роста до 1 000-1 100 руб. за акцию.

? «Быстрый» портфель:

⚡️ #LONG #CLOSE️ ⚡️

Магнит (#MGNT): частично закрыли позицию по цене 7787,5 руб. с прибылью (+4,36%).

Магнит — крупнейшая сеть розничных магазинов в России. Компания насчитывает 28 707 торговых точек в 67 регионах России. Ежедневно магазины компании посещают более 16 млн человек.

Наряду с продажей товаров розничная сеть занимается производством продуктов питания под собственными торговыми марками. Компания управляет несколькими предприятиями по выращиванию овощей, производству бакалеи и кондитерских изделий.

На наш взгляд, цена акций Магнита достигла локального максимума. Мы приняли решение зафиксировать прибыль.

ВПК — главный драйвер роста промышленности. Но надолго ли?

В феврале промышленное производство в России показало необычайно высокий рост (+8,5% г/г). Этот рост был обусловлен расходами в оборонной сфере. Даже после коррекции на сезонность и количество рабочих дней, рост составил 1% месяц к месяцу.

Производство в трех отраслях, тесно связанных с оборонной промышленностью, продемонстрировало значительный рост в годовом сравнении:
?Производство металлической продукции выросло на 52%
?Производство электроники и оптики — на 47%
?Производство «других» транспортных средств — на 39%.

Вывод:
Атаки дронов, недостаток рабочей силы и строгая ДКП могут замедлить темпы экономического роста уже в конце года. Так как оборонка финансируется государством, то расти она будет до тех пор, пока хватает денег.

Исходя из наших предыдущих постов про то как Минфину тяжело собирать деньги через ОФЗ, а также повышения налогов на прибыль и НДФЛ мы видим, что с деньгами проблемы есть, но на этот год точно хватит. Так что рост в этой сфере пока продолжится.